Apple Opções Negociação Estratégias

Muitas vezes, os comerciantes saltar para o jogo de opções com pouca ou nenhuma compreensão de quantas estratégias de opções estão disponíveis para limitar o risco e maximizar o retorno Com um pouco de esforço, no entanto, os comerciantes podem aprender a tirar vantagem Da flexibilidade e pleno poder das opções como um veículo de negociação Com isso em mente, nós ve montar esta apresentação de slides, que esperamos irá encurtar a curva de aprendizagem e ponto você na direção certa. Muitas vezes, os comerciantes saltar para o jogo de opções Com pouca ou nenhuma compreensão de quantas estratégias de opções estão disponíveis para limitar seu risco e maximizar o retorno Com um pouco de esforço, no entanto, os comerciantes podem aprender a tirar proveito da flexibilidade e pleno poder das opções como um veículo comercial Com isso em Mente, nós montamos este show de slides, o que esperamos irá encurtar a curva de aprendizado e apontá-lo na direção certa.1 Chamado Coberto. Além de comprar uma opção de chamada nua, você também pode participar Uma estratégia de compra coberta ou buy-write Nesta estratégia, você compraria os ativos diretamente e simultaneamente, escreve ou vende uma opção de compra sobre esses mesmos ativos. Seu volume de ativos de propriedade deve ser equivalente ao número de ativos subjacentes à opção de compra Investidores Freqüentemente usarão essa posição quando tiverem uma posição de curto prazo e uma opinião neutra sobre os ativos e estiverem olhando para gerar lucros adicionais através do recebimento do prêmio de chamada ou proteger contra um possível declínio no valor do ativo subjacente. , Leia Estratégias de Chamada Coberta para um mercado em queda. Casado Put. Em uma estratégia de casado, um investidor que compra ou atualmente possui um ativo particular, como ações, compra simultaneamente uma opção de venda para um número equivalente de ações. Os investidores usarão essa estratégia Quando eles são otimistas sobre o preço do ativo e querem se proteger contra potenciais perdas de curto prazo Esta estratégia funciona essencialmente como um seguro po Licy, e estabelece um piso deve mergulhar o preço do ativo dramaticamente Para obter mais informações sobre como usar esta estratégia, consulte Married Coloca um relacionamento protetor.3 Bull Call Spread. In uma estratégia de spread bull call, um investidor irá comprar simultaneamente opções de compra em uma greve específica Preço e vender o mesmo número de chamadas a um preço de exercício mais elevado Ambas as opções de chamada terão o mesmo mês de vencimento e o activo subjacente Este tipo de estratégia de spread vertical é frequentemente utilizado quando um investidor está optimista e espera um aumento moderado no preço do subjacente O urso colocar estratégia de propagação é outra forma de propagação vertical como o bull call spread Nesta estratégia, o investidor irá comprar simultaneamente opções de venda a um preço de exercício específico E vender o mesmo número de puts a um preço de exercício mais baixo Ambas as opções seriam para o mesmo activo subjacente e ter a mesma data de validade Este método é utilizado quando o comerciante É baixa e espera que o preço do ativo subjacente diminua Oferece tanto ganhos limitados quanto perdas limitadas Para mais informações sobre esta estratégia, leia Bear Spreads Colocar uma Alternativa Rugindo para Short Selling.5 Protective Collar. Uma estratégia de colar de proteção é realizada através da compra de um out - of-the-money opção de venda e escrever uma opção de compra out-of-the-money ao mesmo tempo, para o mesmo activo subjacente, tais como ações Esta estratégia é frequentemente utilizado pelos investidores depois de uma posição longa em um estoque experimentou substancial Ganhos Desta forma, os investidores podem bloquear os lucros sem vender suas ações Para mais sobre esses tipos de estratégias, consulte Don t Esqueça seu colar de proteção e como funciona um colar de proteção. Long Straddle. A longa straddle estratégia de opções é quando um investidor compra Tanto uma opção de compra como de venda com o mesmo preço de exercício, o ativo subjacente ea data de vencimento simultaneamente. Um investidor usará freqüentemente essa estratégia quando acreditar que o preço do ativo subjacente mov E esta é uma estratégia que permite ao investidor manter ganhos ilimitados, enquanto a perda é limitada ao custo de ambos os contratos de opções. Para mais, leia Estratégia Straddle Uma Abordagem Simples ao Mercado Neutral.7 Long Em uma estratégia de opções de estrangulamento longo, o investidor compra uma opção de compra e venda com o mesmo vencimento e ativo subjacente, mas com preços de exercício diferentes. O preço de exercício de venda ficará normalmente abaixo do preço de exercício da opção de compra e ambas as opções serão Estar fora do dinheiro Um investidor que usa essa estratégia acredita que o preço do ativo subjacente vai experimentar um grande movimento, mas não tem certeza de que direção o movimento vai tomar As perdas são limitadas aos custos de ambas as opções estrangulamentos serão normalmente menos caro do que straddles Porque as opções são compradas fora do dinheiro Para mais, veja obtenha um forte sustento no lucro com Strangles.8 Borboleta Spread. All as estratégias até este ponto têm re Uma estratégia de opções de propagação de borboleta, um investidor irá combinar uma estratégia de spread de touro e uma estratégia de spread de urso e usar três diferentes preços de exercício. Por exemplo, um tipo de propagação de borboleta envolve a compra de um call put Ao preço de exercício mais baixo mais baixo, enquanto vende duas opções de venda de opções a um preço de exercício mais baixo e, em seguida, uma opção de venda de última chamada a um preço de exercício ainda maior e mais baixo. Para mais informações sobre esta estratégia, leia Setting Profit Traps With Butterfly Spreads.9 Iron Condor. Uma estratégia ainda mais interessante é o condor i ron Nesta estratégia, o investidor simultaneamente mantém uma posição longa e curta em duas estranhas estratégias diferentes O condor de ferro é uma estratégia bastante complexa que definitivamente requer tempo para aprender e prática para dominar Recomendamos que você leia mais sobre esta estratégia em Take Flight With An Iron Condor Se você se reunir para Iron Condors e tentar a estratégia para si mesmo sem risco Usando a Investopedia Simulator.10 Iron Butterfly. A estratégia de opções final vamos demonstrar aqui é a borboleta de ferro Nesta estratégia, um investidor irá combinar um longo ou curto straddle com a compra simultânea ou venda de um estrangulamento Embora semelhante a uma borboleta spread Esta estratégia difere porque usa chamadas e coloca, ao contrário de um ou outro O lucro e a perda são limitados dentro de uma escala específica, dependendo dos preços de exercício das opções usadas Os investors usarão frequentemente opções out-of-the-money Em um esforço para cortar custos ao limitar o risco Para compreender esta estratégia mais, leia o que é uma opção da borboleta de ferragem Strategy. Related artigos. A quantidade máxima de dinheiros que os Estados Unidos podem pedir O teto de débito foi criado sob o segundo Liberty Bond Act. Taxa de juros em que uma instituição depositária empresta fundos mantidos no Federal Reserve a outra instituição depositária.1 Uma medida estatística da dispersão de retornos para um gi Ou de mercado A volatilidade pode ser medida. Um ato que o Congresso dos Estados Unidos aprovou em 1933 como a Lei Bancária, que proibia os bancos comerciais de participar do investimento. Nonfarm folha de pagamento refere-se a qualquer trabalho fora das fazendas, as famílias eo setor sem fins lucrativos O US Bureau of Labour. The abreviatura de moeda ou símbolo de moeda para a rupia indiana INR, a moeda da Índia A rupia é composta de 1.2 Estratégias para fazer retornos extraordinários com Apple Options. It não é fácil de ganhar dinheiro no mercado nos dias de hoje , Pelo menos com os investimentos convencionais Na minha mente, a grande exceção envolve opções de negociação na Apple NASDAQ AAPL. Eu sou uma porca de opções Eu tenho trocado opções praticamente todos os dias o mercado tem sido aberto por 30 anos Estou convencido de que se você pode descobrir Se uma ação é dirigida em uma determinada direção ou outra, você pode fazer retornos extraordinários com options. The problema, é claro, está em encontrar que as ações subjacentes ou ETF cujo fut Ure direção que você pode contar com algum grau de certeza Para a maioria dos meus anos de investimento, tenho usado o SP 500 tracking stock NYSEARCA SPY como o meu subjacente preferido porque eu só tenho a tendência geral do mercado para se preocupar Pelo menos eu estou isolado do Vagabundos boas notícias ou ruins que periodicamente causar estoque de uma empresa para disparar furiosamente em uma direção ou a outra. Mesmo com SPY, eu nunca descobri uma maneira confiável de prever o que o mercado vai fazer a curto prazo Há um grande prato De indicadores tecnológicos para escolher, e muitos estão certos uma boa parte do tempo Excepto quando eles estão errados E eles são absolutamente errados pelo menos parte do tempo Uma vez que as opções são um investimento alavancado, quando você está errado, suas perdas podem ser surpreendentes. Eu aprendi a não depender de indicadores tecnológicos para ajudar a tomar decisões de curto prazo opção de investimento Em vez disso, eu suponho que não tenho idéia de qual caminho o mercado está indo e tentar estabelecer posições de opção que são neutros, Pelo menos para mudanças moderadas nos preços de mercado Nos momentos em que a volatilidade real é menor que a volatilidade implícita das opções, eu faço muito bem, e quando a volatilidade real é maior do que a volatilidade implícita como foi em junho e julho deste ano, eu costumo perder Dinheiro. Tudo a minha vida de investimento, tenho procurado por uma empresa cuja taxa de crescimento tanto histórico e projetado é maior do que o seu preço de lucro pe ratio Estas empresas são extremamente difíceis de encontrar Se você tiver sorte o suficiente para identificar um, na minha opinião, você tem Descoberto nirvana O preço das ações de longo prazo deve eventualmente mover-se mais alto Se você pode se sentir altamente confiante de que os preços mais elevados são prováveis, você pode fazer um pacote usando options. Apple parece ser a melhor idéia lá fora A empresa tem consistentemente orientado que tem Finalmente, provou ser bem inferior aos resultados reais, às vezes ridiculamente abaixo dos resultados reais. Mas mesmo esta orientação conservadora indica uma taxa de crescimento que é consideravelmente maior do que a AAPL s PE ratio. Em apenas dois dos últimos 35 trimestres, a AAPL decepcionou as expectativas dos analistas de ganhos e ambas as vezes, o estoque foi martelado Mas ao longo destes quase nove anos de anúncios, a empresa nunca falhou em obter sua própria orientação Assim, Aponta para uma taxa de crescimento que é muito maior do que a sua proporção de PE, você tem uma situação em que a tendência de longo prazo deve ser positiva Em suma, é algo que você pode apostar, pelo menos na minha opinião. Strategy 1 Múltipla Calendar Spreads If Posso encontrar uma empresa que me sinta confiante é chefiada mais elevada, como AAPL, a minha estratégia favorita é comprar spreads calendário em vários preços de greve diferentes, alguns acima e alguns abaixo do preço das ações, mas muitos spreads mais estão em greves que são mais elevados do que o Preço das ações Eu compro opções mensais com um ou dois meses de vida remanescente e vender Weeklys contra eles. Não importa se você usa puts ou chamadas, porque ao contrário do que a intuição iria ditar, o gráfico do perfil de risco é iden Normalmente, eu uso puts para spreads de calendário para greves abaixo do preço das ações e chama para spreads de calendário para greves acima do preço de mercado, e o preço de exercício é a única variável que determina se o spread é otimista ou grosseiro. Mas isso é porque é mais fácil de rolar para fora de uma opção semanal e na próxima semana com out-of-the-money opções melhores preços comerciais são geralmente available. For AAPL, eu costumo começar a semana com um calendário Spread em uma greve abaixo do preço das ações, um spread at-the-money e até quatro spreads calendário em greves que são 5, 10 e 15, e 20 acima do preço das ações Se, durante a semana, a ação se move 10 mais alto, eu fecharia para fora vender o spread o mais baixo da greve e substitui-lo com uma propagação em uma batida que seja 5 mais altamente do que a propagação a mais elevada eu possuída e vice-versa se o estoque se moveu mais baixo por aproximadamente 10 Isto faz para muitos de Negociação, mas os resultados geralmente valem a pena. Em outras palavras, a taxa de degradação para o Weeklys curto é maior do que a taxa de deterioração para as opções mensais longas, então eu ganhar dinheiro todos os dias que o estoque permanece flat. When o estoque não consegue mover-se mais alto, Esta combinação de spreads de calendário pode oferecer retornos excepcionais Nas últimas quatro semanas, um período de tempo em que a AAPL subiu 13 3, minha carteira ganhou 357 em valor após comissões, é claro que eu escrevi um pequeno relatório que mostra todos os negócios que Eu fiz e as posições reais que eu tinha na conta todas as sextas-feiras aqui É um pouco entediante para ler o relatório completo Eu fiz um total de 50 comércios, mas ele apontar exatamente como tal estratégia funciona quando o mercado se move mais alto. Estratégia 2 Long Term Long Term Call Spreads Um fato muito interessante sobre AAPL é que, desde a crise do mercado no final de 2008, não houve um único período de seis meses de tempo quando o preço da AAPL foi menor no final do período de seis meses, Mês perio D do que era no início desse período Verdade, o estoque caiu cerca de 100 de sua alta alcançado logo após o anúncio de abril de 2012 lucro, mas agora mais do que recuperou essa perda total e moveu muito mais alto e não atingimos os seis - repetir, para os últimos 3 anos, nunca houve um período de seis meses em que a AAPL foi menor no final dos seis meses do que no início daquele trecho Pense nisso Se você pudesse contar com isso Padrão continuando, seria possível fazer um comércio de opção única, esperar seis meses e esperar para fazer um ganho agradável. Em junho deste ano, quando AAPL estava negociando cerca de 575, eu comprei na minha família conta de caridade confiança, um grande número De spreads de chamada vertical em AAPL Eu comprei AAPL 550 chamadas que iria expirar em 18 de janeiro de 2013, cerca de 7 meses de distância e vendeu AAPL 600 chamadas com a mesma data de vencimento. Eu paguei pouco menos de 24 para o spread vertical 2400 por contrato Se, Meses mais tarde, a AAPL estava a qualquer 600, eu seria capaz de vender o spread em exatamente 50 5000 por contrato Se AAPL não tinha subido, e foi apenas ao preço atual 575, o spread seria de 25, e eu ainda faria um ganho pequeno. , Desde aquela época, a AAPL moveu-se muito mais alto agora eu estou em uma posição onde o estoque poderia cair por mais de 60 uma parte entre agora e janeiro 18, 2013, e eu ainda dobrarei meu dinheiro É uma sensação agradável ter. Compraram spreads verticais similares quase todas as semanas desde aquela época, apostando cada vez que a AAPL será pelo menos ligeiramente mais alta em seis meses do que é hoje, e na maioria das vezes, eu poderia contar com a duplicação do meu dinheiro se isso acabar sendo o Caso você escreva isso, AAPL está negociando em 663 Você poderia comprar uma chamada vertical spread na série de fevereiro-13 que expiram em 13 de fevereiro de 2013, em cerca de seis meses a partir de agora Se você escolheu a greve 635 como sua posição longa e 685 greve como sua posição curta, a propagação vertical custaria apenas cerca de 25 2500 por spread, Mais comissões de cerca de 2 50, pelo menos no meu corretor Se AAPL fecha a qualquer preço acima de 685 em 13 de fevereiro, você dobraria seu dinheiro. Se AAPL está exatamente onde está hoje 663 em 13 de fevereiro, a chamada 685 expiraria sem valor e Você poderia vender o seu 635 chamada para 28, fazendo um pequeno ganho de 300, menos comissões Uma coisa pura sobre este spread é que você colocá-lo hoje e apenas não fazer nada até fevereiro, e mesmo assim, se o estoque é mais de 685, você ainda pode Não faça nada, e sua propagação será exercida para você por seu corretor, e você terá exatamente 5.000 menos comissões para cada propagação que você colocou. Mantendo esta propagação vertical para 2.500 dá-lhe o equivalente a 100 partes da AAPL que custaria 66,300 para Comprar no mercado aberto A única lacuna para a compra de opções é que o seu ganho é limitado a 100 A maioria das pessoas pode viver com essa deficiência. Se suas 100 ações subiram 10 para 673, assumindo que você tinha um sobressalente 66.300 para investir em 100 ações da AAPL, você Ganho de 1.000, ou cerca de 1 5 em seu dinheiro Com o spread de opções, você ainda receberia 3.800 a diferença entre 673 e 635 x 100 para um ganho de 1.300, ou mais de 50 em seu investimento de 2.500. Com números como estes, ele Continua a me surpreender que a maioria das pessoas optar por opções porque eles são muito arriscadas eu acho que é principalmente um caso de pessoas apenas não compreendê-los. Eu continuo a amar tanto produtos AAPL s e suas perspectivas e esperam investir ainda mais usando os dois acima Estratégias até que algo aconteça que me faria duvidar de seus produtos ou perspectivas Eu acho que eu tenho pelo menos seis meses antes que isso aconteça, provavelmente muito mais. Disclosure eu sou longo AAPL SPY Eu escrevi este artigo eu mesmo, e ele expressa o meu próprio Opiniões Eu não estou recebendo uma compensação para ele que não seja de Buscando Alpha Eu não tenho nenhum relacionamento comercial com qualquer empresa cujo estoque é mencionado neste artigo. Sobre este artigo. Um guia de estratégias de negociação de opção para novatos. Options são Contratos de derivativos condicionais que permitem que os compradores dos contratos aka os detentores de opções, para comprar ou vender um título a um preço escolhido Opção compradores são cobrados um montante chamado um prémio pelos vendedores para tal direito Se os preços de mercado ser desfavorável para os titulares de opções, Vai deixar a opção expirar sem valor e, assim, garantir que as perdas não são superiores ao prémio Em contraste, os vendedores de opção, aka opção escritores assumem maior risco do que os compradores opção, razão pela qual eles exigem este prémio Leia mais sobre Opções Basics. Options são Dividido em opções de compra e de venda Uma opção de compra é onde o comprador do contrato compra o direito de comprar o ativo subjacente no futuro a um preço predeterminado, chamado preço de exercício ou preço de exercício. Uma opção de venda é onde o comprador adquire o direito de vender O ativo subjacente no futuro no preço predeterminado. Por que opções de comércio em vez de um activo directo. Há algumas vantagens de opções de negociação O Chicago Board Da troca da opção CBOE é a troca a maior desse no mundo, oferecendo opções em uma variedade larga de únicos estoques e índices Vendem têm vendedores têm uma borda negociando Os comerciantes podem construir estratégias da opção que variam dos simples geralmente com uma única opção, a muito complexo Aqueles que envolvem múltiplas posições de opção simultânea. A seguir estão as estratégias de opção básica para iniciantes Veja também 10 Estratégias de opção para Know. Buying chamadas de longa chamada. Esta é a posição preferida dos comerciantes que são. Bullish em um determinado estoque ou índice e não querem Para arriscar seu capital em caso de downside movement. Wanting para ter o lucro alavancado em bearish market. Options são instrumentos alavancados que permitem que os comerciantes para amplificar o benefício por arriscar montantes menores do que seria caso contrário seria necessário se o activo subjacente negociado-se Opções padrão em um único Estoque é equivalente em tamanho a 100 partes de capital Por opções de negociação, os investidores podem tirar proveito de alavancar opções Suponha um Comerciante quer investir cerca de 5000 na Apple AAPL, negociando cerca de 127 por ação Com esse montante, ele pode comprar 39 ações para 4953 Suponha, então, que o preço das ações aumenta cerca de 10 a 140 nos próximos dois meses Ignorando qualquer corretagem, comissão ou As taxas de transação, carteira do comerciante vai subir para 5448, deixando o comerciante um retorno em dólar líquido de 448 ou cerca de 10 sobre o capital investido. Dado o orçamento de investimento disponível do comerciante ele pode comprar 9 opções para 4.997 65 O tamanho do contrato é 100 ações da Apple, de modo que o comerciante está efetivamente fazendo um acordo de 900 partes da Apple Como por o cenário acima, se o preço aumenta para 140 no vencimento em 15 de maio de 2015, payoff do comerciante da opção será o lucro da seguinte Posição será 11.700 4.997 65 6.795 ou um retorno 135 sobre o capital investido, um retorno muito maior em comparação com a negociação do ativo subjacente diretamente. Risco da estratégia A perda potencial do comerciante de uma chamada longa é limitada aos prémios Um pagamento O lucro potencial é ilimitado, significando que o pagamento aumentará tanto quanto os aumentos do preço subjacente do recurso Aprenda mais em gerir o risco com opções Estratégias Chamada longa e curta e Posições postas. Buying pôr põr longo. Esta é a posição preferida dos comerciantes que são. Bearish em um retorno subjacente, mas não querem assumir o risco de movimento adverso em uma estratégia de venda de curto. Desejando aproveitar a posição alavancada. Se um comerciante é de baixa no mercado, ele pode curto vender um ativo como Microsoft MSFT para No entanto, comprar uma opção de venda sobre as ações pode ser uma estratégia alternativa Uma opção de venda permitirá que o comerciante para beneficiar da posição se o preço do estoque cai Se, por outro lado, o preço não aumentar, o comerciante pode então deixar o Opção expirar sem valor perdendo apenas o prémio Para mais informações, veja Stock Option Expiration Cycles. Risk da estratégia Perda potencial é limitada ao prémio pago pelo custo da opção da opção multiplicado o contrato si Ze Como a função de recompensa da put longa é definida como o preço de exercício máximo - preço das ações - 0 o lucro máximo da posição é limitado, uma vez que o preço da ação não pode cair abaixo de zero Veja o gráfico. Esta é a posição preferida dos comerciantes que. Nenhuma mudança ou um ligeiro aumento no preço subjacente. Quer limitar o potencial de subida em troca de proteção limitada downside. The chamada coberta estratégia envolve uma posição curta em uma opção de compra e uma posição longa no activo subjacente A posição comprida garante que o curto O escritor de chamada entregará o preço subjacente se o comerciante longo exercitar a opção Com um fora da opção de chamada de dinheiro, um comerciante coleta uma pequena quantidade de prêmio, também permitindo potencial de valorização limitado. Em parte, a estratégia reproduz sinteticamente a opção de venda curta, conforme ilustrado no gráfico abaixo. Suponha, em 20 de março de 2015, Rader usa 39.000 para comprar 1000 partes de BP BP em 39 por a parte e escreve simultaneamente uma opção de 45 chamadas ao custo de 0 35, que expira em 10 junho Os rendimentos líquidos desta estratégia são um outflow de 38 650 0 35 1,000 39 1,000 e assim A despesa de investimento total é reduzida pelo prêmio de 350 coletados da opção de opção de compra de curto prazo A estratégia neste exemplo implica que o comerciante não espera que o preço se mova acima de 45 ou significativamente abaixo de 39 nos próximos três meses Perdas na carteira de ações até Para 350 no caso de o preço diminui para 38 65 será compensado pelo prêmio recebido da opção posição, assim, uma proteção negativa limitada será fornecida Para saber mais, consulte Redução Opções Risco Com Covered Calls. Risk da estratégia Se o Os aumentos de preço de ações mais de 45 no vencimento, a opção de compra de curto prazo será exercida eo comerciante terá que entregar a carteira de ações, perdendo-a inteiramente Se o preço da ação cair significativamente abaixo de 39 por exemplo, 30 Opção vai expirar sem valor, mas a carteira de ações também perderá significativamente valor significativamente uma pequena compensação igual ao montante do prêmio. Esta posição seria preferida pelos comerciantes que possuem o ativo subjacente e quer proteção downside. The estratégia envolve uma posição longa no subjacente Bem como uma opção de opção de venda longo Para uma leitura relacionada, consulte uma estratégia alternativa de opções de compra de cobertura coberta. Uma estratégia alternativa seria a venda do activo subjacente, mas o comerciante pode não querer liquidar a carteira Talvez porque ele espera alta de capital Ganho a longo prazo e, portanto, busca proteção no curto prazo. Se o preço subjacente aumenta no vencimento a opção expira sem valor eo comerciante perde o prémio, mas ainda tem o benefício do preço subjacente subjacente que ele está segurando Por outro lado, Se o preço subjacente diminui, a posição da carteira do comerciante perde valor, mas esta perda é amplamente coberta pela ga In da posição de opção de venda que é exercida sob as circunstâncias dadas Assim, a posição de colocação protetora pode efetivamente ser pensado como uma estratégia de seguro O comerciante pode definir preço de exercício abaixo do preço atual para reduzir o pagamento do prémio à custa da diminuição da proteção de baixa Pode ser pensado como seguro deduzível. Suponha, por exemplo, que um investidor compra 1000 ações da Coca-Cola KO a um preço de 40 e quer proteger o investimento de movimentos de preços adversos nos próximos três meses. As seguintes opções de venda estão disponíveis.15 Junho de 2015. A tabela implica que o custo da proteção aumenta com o nível de Por exemplo, se o comerciante quer proteger a carteira de investimento contra qualquer queda no preço, ele pode comprar 10 opções de venda a um preço de exercício de 40. Em outros Palavras, ele pode comprar uma opção de dinheiro que é muito caro O comerciante vai acabar pagando 4,250 para esta opção No entanto, se o comerciante está disposto a tolerar algum nível o F risco de queda ele pode escolher menos caro das opções de dinheiro, como um 35 colocar Neste caso, o custo da opção posição será muito menor, apenas 2,250.Risco da estratégia Se o preço do subjacente cai, o potencial Perda da estratégia global é limitada pela diferença entre o preço inicial da ação eo preço de exercício mais o prêmio pago pela opção No exemplo acima, ao preço de exercício de 35, a perda é limitada a 7 25 40- 35 2 25 Entretanto, A perda potencial da estratégia envolvendo as opções de dinheiro será limitada ao prémio de opção. Options oferecem estratégias alternativas para os investidores a lucrar com a negociação de valores subjacentes Há uma variedade estratégias envolvendo diferentes combinações de opções, subjacentes e outros derivados Estratégias básicas para iniciantes Estão comprando call, comprando put, vendendo chamada coberta e comprando protetora colocar, enquanto outras estratégias envolvendo opções exigiria mais sofisticado conhecimento e habilidades em deriva Existem vantagens para as opções de negociação ao invés de ativos subjacentes, tais como a proteção contra a queda e retorno alavancado, mas também há desvantagens como a exigência de pagamento de prémio up. Want para aprender a invest. Get uma série de e-mail gratuito de 10 semanas que vai ensinar Você como começar investing. Delivered duas vezes por semana, em linha reta a seu inbox.